受甲流、新冠病毒新毒株的影響，醫藥股今天再度活躍。拓新藥業20CM漲停，北交所森萱醫藥漲超20%，貴州百靈觸及漲停，廣生堂、亨迪藥業漲超10%。
首先，關於醫藥板塊上漲的原因，主要是受消息面刺激！新冠病毒變異株JN.1正在世界範圍內加速蔓延。說是已經在十幾個國家出現。據英國和美國衛生機構聲稱，該變異株是當前已知的增長最快的新冠變異株，傳播速度遠遠超過其他已知變異株，預計可能引發新一輪新冠感染浪潮。美國截至2023年12月2日的過去7天數據顯示，新冠死亡數增幅達25%。
專家預測，這波新冠感染高峰或持續到2024年1月中下旬，差不多是在元旦前後到達高峰期。如今大家關心的事還是新冠有多麼可怕嗎？還要不要打疫苗了？現在就是感染了大家也不那麼害怕了，不嚴重可以在家買點藥吃，嚴重了就去醫院打針，出門戴口罩防護好。只是前段時間流感比較嚴重，很多的老人小孩感染了，覺得是流感或者普通感冒，也不去檢測，就當感冒治。那麼一些與新冠疫情相關的醫藥、醫療、生物科技等行業的股票可能會出現炒作機會，也是刺激了醫藥板塊的炒作情緒，相應板塊都漲幅靠前！
最新醫保談判結果暴露醫藥大機會
另外，消息面上，2023年國家醫保藥品目錄調整結果今日公布。本次調整，共有126個藥品新增進入國家醫保藥品目錄，1個藥品被調出目錄。其中，先諾特韋片/利托那韋片組合包裝、來瑞特韋片、氫溴酸氘瑞米德韋片等3個國產新冠治療藥物談判成功，以合理的價格納入目錄。
但是醫保要省錢，離不開國產的創新藥。數據上，之前每年新增品種的價格醫保談判都在下降，像2016年59%，2017年44%，2018年57%，2019年61%，2020年51%，2021年62%，去年60%，今年是61.7%。而且是25個創新藥參加今年醫保談判，談成23個，成功率高達92%。對創新藥的傾斜是有的。我們也一直說現在國內將步入老齡化社會，醫藥市場的需求會進一步提升。
醫藥板塊現在自己估值不高，就中證醫藥指數PE估值為28.96倍，這一陣醫藥市場裡比較明顯的反彈，比如中藥和創新藥板塊領漲，中藥是國家開始一步一步的重視和支持。
而創新藥裡面，我們有差不多三萬億的藥大品市場，可是這裡面大多數是仿製藥，創新藥很少，可能連百分之十都沒有。而歐美他們創新藥的市場占比是很高的，未來我們也會逐漸提高創新藥占總藥品的比例。
現在也有越來越多國內的創新藥企業，走向海外，很多和海外的大藥企達成了海外的授權合作。現在整個出海的項目數量每年都處在一個快速增長的情況。
很多人喜歡一些消費醫療的個股，像眼科市場或者口腔市場，這些方向醫保占比多是在20% 以下，還有更少的，很多產品項目也是自費的。有一些消費屬性的和經濟復甦就相關。若是想要醫藥板塊整體的大漲，應該是離不開經濟的復甦。
中央經濟工作會議和大消費
說到經濟復甦，前兩天召開了中央經濟工作會議，每次都說消費，你沒說煩，我都聽煩了，不少人說我們也想消費，但是手裡真沒錢。
沒錢？沒關係，這次中央經濟工作會議，就明確提出，「要激發有潛能的消費，擴大有效益的投資」，有潛能的消費，有錢的你可以去消費了，你有能力有錢去消費，但是可能沒有想去消費的東西，這樣說，你手裡有十萬塊錢，想和一家人度假，以前都去馬來西亞泰國這些國外地方，很多地方都去過了，沒什麼特別想去的地方可去了，看了一圈國內的這些城市也沒有特別合適的，結果一直沒去，這就是有能力有錢消費，沒啥消費場景。潛在的消費沒能實現向現實消費的轉化。
這一兩年，出現了很多新型消費，比如智能家居、文娛旅遊、體育賽事、國貨「潮品」等，前一陣淄博很火，可能你看見了網上淄博旅遊不錯，就帶著家人和十萬塊去淄博了，對有錢人來說，要讓他去消費，就得有滿足其消費需求、讓其有消費慾望的商品和服務。這就需要商品和服務的創新，即新商品和新服務的推出。這些也是今後新的消費增長點。
那沒錢人怎麼辦，沒錢買手機，沒錢買車，你可能有很多的消費需求，可是沒有錢，沒有消費能力。怎麼去把這類需求激發出來？最好的辦法就是增加他們收入，增加他們消費能力。這樣潛在的需求就變成了現實的需求。
還要穩定和擴大傳統消費，提振新能源汽車、電子產品等大宗消費。消費電子從各個細分市場的表現來看，今年以來，以智慧型手機、PC為代表的消費電子市場仍持續低迷，市場還沒有恢復正常。根據Canalys發布的研究數據顯示，今年上半年，全球智慧型手機出貨量達5.28億部，同比下降12%；中國智慧型手機市場出貨量為1.32億部，同比下滑8%。IDC 的數據顯示，2023 年第一季度，全球 PC 總出貨量僅為 5,690 萬台，同比大跌29%；2023 年第二季度全球 PC 總出貨量約為 6,160 萬台， 同比仍下滑了13.4%。從整體趨勢來看，智慧型手機、PC市場仍在下滑。
增長的只有新能源車，除了國內市場，很多車企產銷兩旺，已經在做海外市場了。今天中央農辦主任寒文秀提到，今年我國汽車製造業出口將超過500萬輛，創造了歷史記錄。新能源汽車我們聊過很多次，一直說很多行業存在危機，不過像新能源汽車一樣抓住了就是商機，抓不住就是危機。
呂長順（凱恩斯） 證書編號：A0150619070003。【以上內容僅代表個人觀點，不構成買賣依據，股市有風險，投資需謹慎】