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2009年10月15日，上证指数收盘2979点。

2019年10月15日，上证指数收盘2991点。

10年时间，就连刚毕业的少年都过了而立之年，而上证指数涨幅却为0.4%！

这10年，我们经历了杠杆牛，水皮牛，漂亮50与危险3000，股灾1.0、2.0、3.0、4.0等众多版本，但像美国那样过去长达二十年的长牛，我们却求而不得。

很多人很困惑，按照西方经济学解释，股票市场应该反应本国的经济基本面。经济持续增长，最终反映到企业的盈利，而企业持续盈利则最终转化成股票价格不断上涨。

而过去十年，中国经济中高速增长，即便现在GDP增速掉到6%区间，也远超欧美（欧洲经济增速1点多，美国是2点多）。

我们是全球经济增长最大的发动机。为什么上证指数却这么怂？

真正意义上的大牛市为何远远的避开A股？我们什么时候能重回6000点？

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你仔细观察，美国股市牛长熊短，中国股市牛短熊长。

这里面有个很重要的原因，就是指数成分股的问题。

2009年，美国股市前十大市值股票是通用电气、美孚石油、微软、花旗银行、沃尔玛等传统行业公司。

而10年后的今天，美国股市前十大市值公司几乎是苹果、谷歌、亚马逊、微软、Facebook、等等这些高科技公司。

而中国股市十年前，最大市值的公司是银行、石油和保险。

如今，最大市值的公司依旧是银行、石油和保险，对了，还有神酒茅台。

A股市场就像一个毫无朝气的池子，里面的大鱼永远就是那么几条，暮气沉沉。

这都2901年了，美国的公司新老交替，科技巨头取代传统企业，我们大A却还这样。

而大鱼由于市值巨大，对A股指数的影响是操控性的。

最极端和经典一个例子就是2007年的中国石油，中国石油在上海证券交易所上市后，成为了全球第一个市值超过1万亿美元的公司，然后上市第一天就是历史大顶，之后持续下跌。

坑死人不偿命，而中石油的走熊也拖累着指数走熊。

再比如华大基因，市值900亿的时候被编入创业板指数，现在跌的市值只有300亿。

这砸了指数多少个点？

你算，你仔细算！

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而个别权重股现在的功能是：每次指数出现暴跌的时候，总有一波神秘资金会去买入中石油等这些指数股拉抬指数。

这种神操作，你品，你仔细品！

我们十年前，A股指数就基本上以两桶油和四大行为主，十年后的今天，这个权重比例依然没有明显改变。

金融板块在指数中的权重有30%以上，加上中石油和中石化，还有神酒茅台，基本上构成了今天的上证指数。

最大的问题来了！

我大A指数完全不能反映中国新经济的特征。

美国人家都苹果亚马逊脸书推特了，你还银行石油茅台。

中石油是未来中国经济发展的新动能么？

茅台飞天酱香型白酒是未来中国经济发展的新动能么？

你说呀！你倒是说呀！

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其次，我大A股原地踏步一个重要原因，就是这个资本市场最初设计的功能。

中国股市最早设立的时候，目的是帮助国有企业融资。

现在都丫30年过去了，这个制度的根基还没有根除。

上市就为了圈钱….

我给大家说一组数据：截止去年底，剔除金融后的A股所有上市公司累积的投资支出是25.5万亿，而这些企业的经营流入为22.3万亿现金，中间的差额为3.2万亿。

什么意思呢？

就是中国企业融资规模超过了回馈给股民的钱。

你琢磨，你仔细琢磨！

2011年之后，A股估值下滑12%。而同期发达国家股市估值提升了27%，其他发展中国家股市估值提升了41%。

我大A股按照行业分类，除了是医疗估值提升了17%，通信估值提升了6%，其他所有行业统统估值下滑。

我大A股原地踏步，情有可原么？

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未来大A想重回6000点，怎么搞？

这个问题由大家来自由想象，反正我作为散户，最大的愿望就是在股市中分一杯羹尧。

让我们重申一下股市的定义：股市 = 被人性弱点放大的概率游戏

输钱的核心来自于“赢小亏大”，那么反过来，想赢钱的话，就必须做到两点：

1、 形成“赢大亏小”的模式。2、提高赢的概率。

我们说过，提高赢的概率有很多方法，学习基本分析，大市分析，甚至得到可靠的内幕消息都可以算在其内。学习这些东西的地方有很多，先略过。这里只简单说明一下“赢大亏小”的模式。

华尔街有句老话：“剪短亏损，让利润奔跑”，就是要“赢大亏小”，说的是止损的重要性。利润总是能够自己照顾自己，而亏损永远不会自动了结，在买入的同时就必须同时决定情形不对时要退出的止损点。

而对于有一定股市经验的人来说，都知道走势运行是有一定规律的，但由于股市瞬息万变，所以不可能有100%的情况。

如果能达到在走势运行已经证明自己错误的情况下止损，在走势运行正常的情况下坚定持有坐大利润的话，才有可能形成“赢大亏小”的模式。

要形成这个模式需要有两点：

1、学习并制定买卖计划（买卖计划必须包含买入、止损和卖出点）。2、 严格地执行这个计划。

我们知道，炒股的知识就像一门学科，通过认真学习想要达到第1点并非不可能的事，难就难在第2点上，甚至可以说，能否稳定严格地执行这个计划直接决定了炒股能否最终赚到钱。那么，赢的机会又有多大呢？

赢的机会有多大？

回答这个问题之前，首先让我们看看减肥的例子。 怎样才能减肥？答案其实只有四个字：少吃多动。

减肥的知识是如此简单，减肥应是轻而易举的事吗？事实正好相反。

美国有个统计，一百人参加减肥训练，只有十二人降低了体重，其中只有两人将体重降低持续一年以上，即2%的成功率。减肥失败的原因不是因为学习减肥多少困难，而是因为大多数人缺少每天应用这些知识的毅力。你很想吃一块蛋糕，但你知道这一块蛋糕下肚子，锻炼一天的效果就泡汤了，你忍得住吗？你定好计划，每天吃什么，锻炼多久，你坚持了多久？减肥中最难的部分就是每天面对美食的诱惑，面对运动的辛苦，面对锻炼的懈怠。而炒股一模一样，面对需要止损割肉时的痛苦，面对暂时盈利时的贪欲以及恐惧的冲动，如果恰恰市场整体行情不好，每次进入都止损割肉出来的动作你能够心有不甘地执行多少次？

这么看，估计股民们中赢钱的人占的百分比都大不过减肥的成功率。 可见，股市绝不仅仅是你聪明就能玩的游戏，聪明的硕士、博士和专家们可以选择研究股票，也可以选择教别人炒股票，但要选择靠炒股为生，选择这个不知道明天赚不赚钱，也不知道未来可不可能赚到钱的行业，可要三思而后行了。

记得经常听人说的一个古老故事，某老太太在几十年前买了某某股，后来翻了几十倍。其实这个故事是有前提的，一是老太太必须在熊市的低价买入，并且国家的经济肯定能复苏。二是老太太几乎从不去关心股票的价位。

其中，最核心的我觉得是老太太不参与追涨杀跌的游戏，从而“被动”克服了人性的弱点。

当然，除了被动克服人性弱点的方法外，对于天天淫浸在市场里的人，只有“主动”克服人性弱点一途可走。

当然，这里主要是论述克服人性弱点对于“控制亏损，坐大利润”的关键性影响，其中更不能忽略在这个行业里努力修习如何控制亏损并坐大利润的方法，这行成功的前辈们哪个不是需要日夜揣摩修习，并不断交出巨额学费才能毕业的?

就算毕业了，也同样需要天天“夹着尾巴”兢兢业业地跟人性的弱点较量。可见，股市跟其他行业一样，甚至需要更加苛刻的努力才能成功。

反过来想，如果你努力到能在股市能持续赢钱的地步，那么你做什么行业会不成功呢？所以，抱着在股市能轻松挣钱的人在进入前真该好好考虑一下。

利物默说过：“投机，天下最彻头彻尾充满魔力的游戏。但是，这个游戏愚蠢的人不能玩，懒得动脑子的人不能玩，心理不健全的人不能玩，企图一夜暴富的冒险家不能玩。这些人如果贸然卷入，到死终究是一贫如洗。”

回头想想，这句话是如此地深刻。

如果手中只有5万，牢记这9张思维导图，你就是赢家！

1、股市导图总纲

2、k线基础

3、均线基础

4、切线基础

5、指标分析

6、统计分析

7、选股方法

8、板块轮动

9、股市中的各色骗局

（注意：导图看不清晰的可以找我要高清图片，这里会被压缩了）

实战分时图买点判别技巧：

1、非正常低开

正常情况，个股的开盘价应该是随着大盘的开盘指数定位。比大盘指数开低的要多很多，无非有两种可能：

是股价原来就处在日K线形态的跌势中，惯性低开低走，这个不在入货考虑之内。

是股价上升行情未尽，庄家有意低开，先回避昨天获利盘回吐锋芒，这样即使碰上大盘开盘后下跌，也能逆势而上。

实战案例：600693东百集团

2、开盘后走低，反弹越过开盘价位

个股全天走势的强弱，在早盘就能显出预兆。

其一，在多空较量的第一个回合，大盘如果先下后上，而个股随大盘，但能反弹越过开盘价位，表明该股有上攻能力。

其二，如果庄家想派发，开盘后会直接冲高，不能开盘后低走，要有回调之心，反弹一般不会很快超过开盘价位。

最后，反弹越过开盘价位的一刻，是进货之时，开盘后落在低点的股价虽然便宜，但那时不敢断定该股能当日能否走强。(开盘价必须涨幅1%以下，以1%到-2%为好)

实战案例：600582天地科技

3、高开高走回调不破均价线

特征：

(1)集合竞价时间中，股价以高于上一个交易日的收盘价开盘，至于高开的幅度嘛，可大可少。

(2)开盘过后，股价一直在均价线上方，虽然盘中出现回调，但是没有击穿当日的均价线，说明主力拉升明显，往上攻击的欲望很强。

操作上，投资者可以在回调并不破黄色均价线的时候，选择在低点买进。如果在市场相对底部并伴随着成交量放大，可坚定介入。

案例：

4、开盘冲高急落

有的个股在早盘攻击力很强，有一段可观涨幅，后市受大盘走坏影响或庄家有意洗盘，股价会急促而下，落至某一价位收起回升。

这类分时走势的个股，打开日K线图会发现，多数是股价上扬的中继。

急跌的低点是入货的良机

介入这种股票，当日涨幅期望值不要过高，因为庄家是在振荡调整，要放眼于中线利益。

实战案例：600985雷鸣科技

5、高开低走击破均价线

特征：

(1)在集合竞价时间中，股价通常以高于上一个交易日的收盘价开盘，一般情况下，高开的幅度并不会特别大。

(2)股价在高开后第一时间快速下跌并击穿均价线，但是成交量呈现萎靡状态。

(3)在快速下跌之后，分时线随后快速修复，同时股价在上攻过程中呈现攻击形态，说明主力在分时挖的黄金坑，然后进行主力攻击和拉升阶段。

操作上，投资者需要注意高开后下跌过程是否伴随着成交量，如果下跌的时候成交量不大同时股价马上修复的话，在击破均价线的时候迅速买入。

在第二次分时杀跌不破新低后，成交量萎靡以及分时形成小双底后选择买点，这个时候可果断建仓。

价值千金的交易系统——趋势交易法

趋势的定义

趋势是指在某一时间段内，价格运行的方向，趋势本身属于递回的。

趋势的分类

​上升趋势

上升趋势是由主升浪与调整浪的排列组合，后一个主升浪的高点高于前一个主升浪的高点，后一个调整浪的低点高于前一个调整浪的低点。

注意：当前主升的高点如不创新高，是趋势改变的重要信号。

下降趋势

下降趋势是由主跌浪与调整浪的排列组合，后一个主跌浪的低点低于前一个主跌浪的低点，后一个调整浪的高点低于前一个调整浪的高点。

注意：当前主跌浪的低点如不创新低，是趋势改变的重要信号。

横向整理

为何要顺势交易

趋势交易法---趋势线

趋势线定义

上升趋势线：

连接某一时间段内的最低点或相对低点与最高点之前的某一低点，且不能中间穿越任何价位的直线，叫上升趋势线。

下降趋势线：

连接某一时间段内的最高点或相对高点与最低点之前的某一高点，且不能中间穿越任何价位的直线，叫下降趋势线。

画趋势线的原则

1、上升趋势线不能连接最高点之后的点，下降趋势线不能连接最低点之后的点

2、中间不能穿越任何价位。

​趋势线的角度及应用

1、初期趋势线具有不稳定性

2、趋势中期的趋势线非常稳，突破后还可以进行修正

3、趋势末期趋势线不持久，比较脆弱

我们可以通过趋势线的角度感觉目前市场是处于趋势的初期、中期和末期。如果市场处于趋势刚刚起步阶段，此时趋势线的角度大约在25－30 度之间；如果市场处于趋势的中期阶段，此时趋势线的角度大约在40－45 度之间；如果市场处于趋势的末期阶段，此时趋势线的角度大约在55－65 度之间，甚至有时超过65 度。

点位选择与高低点连线-上升

点位选择与高低点连线-下降

趋势的演变与转换

趋势的演变与转换

试验趋势线与有效趋势线

​1、趋势线被触及的点越多，所经历的时间越长，赿有效，越有效的趋势线被突破，反转信号趆强。

2、趋势线的突破，参考支撑阻位教程

3、趋势线突破后，具有反作用力

趋势交易法---通道线

拐点和拐点线(即通道线)

拐点，是指上升趋势与下降趋势的分界点。也就是价位运行中与外延线的平行线－拐点线－接触或将接触的理论点。

如何绘制通道线

要找下，先画上；要找上，先画下。如果要找上边的拐点，就要先找下边的线，然后将下边的线平行移动至所要的位置；反之，如果要找下边的拐点，就要先找上边的线，然后将上边的线平行移动至所要的位置。

​绘制通道线注意的问题

如果绘制外延线时，选择的两个点的距离较近，拐点线先选择最近的点，如果突破再移到较远的点，采用由近及远的方法。

绘制通道线注意的问题

绘制的通道线时，所选通道内的各调整浪的周期尽量具有相似性

绘制通道线注意的问题

预测2浪的结束点，外延线可用分A与1相连，拐点线画到最低点或最高点

趋势交易法---分界点A

价格变化与交易者心理变化

分界点A

上升趋势：

价格突破通道线或趋势线之后，之前的最后一个调整浪的低点。

下降趋势：

价格突破通道线或趋势线之后，之前的最后一个调整浪的高点。

分界点A-多空分水岭

价格突破分界点A反转，未突破趋势延续

一个优秀的股票交易者一定要懂得这四点交易规则

古今之成大事业、大学问者，必经过三种之境界，“昨夜西风凋碧树，独上高楼，望尽天涯路”此第一境界也；“衣带渐宽终不悔，为伊消得人憔悴”此第二境界也；“众里寻他千百度，莫然回首，那人却在灯火阑珊处”此第三境也；此等语皆非大词人不能道，然遽以此意解释。做股票也大致如此，主宰输赢的资金管理、风险控制的理念一直就在我们身边如影随形、灯火阑珊，只是我们那天才能抓住他而已。

日常生活中的聪明人比较能耍滑头占便宜，在这个市场里却行不通，耍滑头就等于是自欺欺人。人可以蒙骗他人、蒙骗自己，却无法蒙骗市场价格的走势，最终这一切一切的行为都是以自己资金盈亏为代价体现出结果来。对了得到市场奖赏，错了得到市场惩罚。无法摆脱市场对投资人行为结果的奖惩。所以说，直面人性弱点是从事投机行业必有的素质。

做好股票的投资者必定具备以下4种素质：

规则一：严格控制交易风险

用严格有效的方法控制交易风险是获利的前提与基础，是股票交易中所要遵守的最重要规则。

规则二：计划做单，严守纪律

守纪律的含义就是要有原则地去进行交易，在所有交易原则中，普通投资者必须遵守的有两点：一是止损原则，二是获利平仓原则。前者决定你能否以有限的资金获得更多的机会，后者则决定你能否有效把握住机会，让自己资本有效增长。

规则三：把握出入市原则

要认清大势，逆势交易常常会令普通投资者吃尽苦头。其实，发现势的方法很简单，一是看基本面，二是看图表（尤其是移动平均线）。当价格达到赢利目标或止损点时，毫不犹豫地平仓出市。

规则四：培养良好的交易心态

克服“想盈怕输”心理。要认识到盈输都是股票交易的正常结果，无法回避，只有凭借稳定的心理素质和理智的思维方法才能获利

股票交易看似简单，但真正做的时候会有无数个错误在等着你，这就需要交易者善于反思，总结错误的经验。如果一个交易者遇到问题也不管它，下次做的时候依然我行我素，那么问题永远解决不了，交易技术也不会有半点进步。股票投资犹如下棋，棋艺高者能看出五步，七步甚至十几步，而棋艺低者只能看出两三步，高者顾大局，谋大势，不以一子一地为重，以最终赢棋为目标，低者则寸土必争，只为争一时之需，结果频频受困趋势，一定要有长远眼光，投资，一定要有长远规划。

要成为一名优秀的股票投资者，应该要训练自己只用眼睛看事物的5%，用头脑看剩余的95%。当我们面对市场的喧嚣时，反而要静下心来思考。投资专业人士的建议还是要听的，但不能盲从，而是要了解清楚他们思考问题的方式和背后的原理到底是什么，然后再总结出适合自己的投资决策。

股票，只要你开始干上这一行，就注定和踏上了与挫折为伍、与孤独为伴的运途，在这个不确定性远远大于确定性的市场中，失败的概率远远大于成功。想在这个市场取得成功，只有用真诚和敢于担当的态度去面对，在经过了长时间的磨难后，才能逐渐摆脱炼狱的煎熬，这一艰难的过程，足以将人脱胎换骨。

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