誰是中國股市最大的受益者？

第一，國企是中國股市最大的受益者。

早期許多經營情況不佳、資金周轉困難的大中型國有企業，經過所謂的資產剝離、財務包裝後，在股市套取大量資金，從而脫胎換骨成為市場上的大小霸主。

1998~2000年間，所謂國企三年脫困，其中最重要的一項行動就是國企上市，僅那三年就從股民口袋裡掏走了近5000億現金，絕大部分股民被深度套牢，成為國企改革的埋單者。

在國企上市過程中，得到直接利益的是國企的管理層，相比非上市公司，他們不僅獲得了支配巨額資金的權力，而且資本市場也為他們創造了許多個人致富的渠道。

這包括：利用內幕消息在外圍炒股獲利、利用內幕消息與出資者合作獲利、利用上市公司的優勢在收購兼并業務上謀取暴利、為上市公司股票增發而謀利，等等。

第二，政.府是中國股市的第二大受益者。收益由兩個部分構成：

第一部分是股票交易印花稅所得，這部分是直接的現金收入；第二部分是間接收入，即把一部分原先需要國 家財政撥款或者投資的國企推向市場，由老百姓從儲蓄存款中負擔這些「改革」的成本，這樣就相應減少了政.府的財政負擔。

第三，證券公司是中國股市的第三大受益者。

證券公司除收取交易的佣金外，在所謂自營證券業務上，參與股票坐莊炒賣，勾結上市公司高官形成利益聯合體，在股市上賺小股民的血汗錢。

第四，上市公司的原始股東是中國股市的直接受益者。

一般而言，上市公司原始股東中除大股東外，相當多的小股東，所謂的「小非」(即上市公司股改前占比例較小的非流通股。

限售流通股占總股本比例小於5%，在股改一年後方可流通，上市一年後，「小非」可以逐次拋售部分股票)，都是公司上市過程中的利益交易、合作和博弈的結果。

這些小股東，主要分三種情況：

第一種是戰略投資者，比如私募基金，在公司上市前一年左右時間入股公司，上市後三年內逐步推出套現。

在絕大多數情況下，在上市前能夠成為公司股東的不是有背景，就是有名氣，或者有特別利益安排。

第二種是為公司安排上市的中介人或者機構，一般而言，它們的股份有些是送的，有些是超低價的，而且入股付款採取遠期交易的方式，這些人或者機構必然是政.府關係極為強大，特別是諳熟證券監管系統的人脈。

第三種是上市公司的大股東、母公司或者公司實際控制人安排的利益代理人或機構，代理的功能主要是為公司上市後套現服務。

第五，證券行業專業人員，包括證券分析師、莊家及其操盤手、基金經理、內幕消息炒股專業戶。

需要說明的是，上述股市利益所有者中，有的是花錢得到的股份，有的是沒花錢得到的股份，有的是以天價得到的股份，有的是以「白菜價」得到的股份。

得利的大小，是在某種利益格局下形成的股市「生存食物鏈」規則排列。很顯然，在中國股市二十幾年的歷史中，散戶處於這個「食物鏈」的最底端，處於被吃的地位。

股市中，為什麼散戶賺不到錢？是誰把散戶的錢賺走了？中國的股票市場中，就有這麼一個神秘的群體，他們能控制股票的漲跌，甚至左右市場的走勢，股民四處打探的是他們的消息，唯其馬首是瞻，他們就是俗稱的股市莊家。

在股票市場，就是這些莊家通過控制股價，製造股價高低，從而導致投資者追漲殺跌，但是，你知道嗎？中國股市的莊家往往特別凶，不像莊家，而像賭徒，因為他們實際上也都就是賭徒心理，完全沒有莊家的意識、氣質和謀略。

你說他們不是莊家嘛，他們實力還非常雄厚，動不動就能把資本市場鬧得個雞犬不寧，中國的事情，就這麼奇怪！到底，誰是中國股市最大的莊家？莊家和散戶是以一種怎樣的關係存在？

先來看看什麼是莊家？能在較大程度上影響或決定某個股走勢的大戶投資者即可稱為股票莊家，一般來說，股票莊家都擁有雄厚的資金，擁有或即將擁有大量該股票，其實莊家這個詞是比較中國特色的名詞。

但是一個市場不能少了莊家，二級市場需要活躍，要不斷地有熱點和題材出現，推動股價上揚，創造財富效應，熱點和題材的運作，股價由低位打出幾倍，甚至十幾倍的漲幅只有莊家有能力為之。

如果能跟對股票莊家則可獲得超常利潤，但正確判斷莊家意圖相當困難，被套牢者數不勝數，股票莊家的基本手法是低位打壓震倉，建倉後拉高出貨，如果跟了股票莊卻沒跟著出貨～套牢沒商量，坐莊圈錢這個事情，說來容易其實很容易，秘訣就是要有錢，股票市場上其實就2樣東西，股票和錢。

一隻股票，真正的莊家有3個人：一個是上市公司的高管或者法人，這些法人機構不乏資金雄厚者，投資額上億元，甚至高達數十億元，他們既已進入股市，就不會僅僅滿足於賺取點投資收益，很可能加入到坐莊的行列。

一個是機構或者是專業的投資公司，目前國內已有多個大型企業集團成立了專門的投資運營機構，像著名的紅塔集團、德隆集團。

還有一個是這隻股票的執行思路設計者，他們專門從事證券業務，股票的發行由其承銷，證券監管部門、上市公司是他們的業務歸口單位，信息最為靈通，操作最為專業。

不過，目前個人大戶聯合，這樣的莊家比較多，中國經濟多年來的持續發展，誕生了一大批先富起來的人，有些人成了擁有上億甚至好幾億元的超級富翁，大戶聯手，資金最多可達到數十億元，這樣就可以放心地坐莊了，當然了，中國股市上，有一個超級有錢的莊家，基本上是想要多少錢，就有多少錢，是誰你懂的。

莊家的優勢

1、掌握資金龐大

莊家以大資金長期運作一隻股票；而散戶以小資金同時參與多隻股票，且以短線為主。

莊家以大資金進場，在低價位分批分期慢慢吸籌，並且從不滿倉；而散戶以小資金進場，喜好追漲殺跌，並且經常滿倉操作。

莊家以大資金運作，可以做到有目的有計劃有步驟地控制盤面控制股價，可以準確地把握進退時機；而散戶以小資金參與，只能看漲做多，博取差價，看跌做空，減少損失，不可能準確把握進退時機，因而失誤頻頻。

2、強大的分析能力

莊家不僅注重基本面 .技術面和政策面的分析，而且對各種技術理論都爛熟於胸，並巧妙運用於實戰操作中的各種真真假假的動作之中；而散戶向來不注重基本面技術面和政策面的分析，對各種技術理論非常模糊，不會正確運用，更談不上識別莊家的真真假假動作和莊家精心繪製的技術圖形的含義。

3、信息化水平不同

莊家擁有及時準確而又豐富的信息資源，並據此作出正確的舉措；而散戶不僅得不到及時準確的信息資源，不可能據此做出正確的操作，反而常常因為莊家根據自己的主觀願望有意控制信息發布時間而上當受騙。

莊家可以利用自己的優越的信息終端平台洞察散戶的一舉一動，計算散戶的持股成本，了解不同成本區域的壓力大小，分析散戶的持股心態並掌握散戶的動向，做到知己知彼，百戰不殆；而散戶僅憑藉一台電腦或一部移動炒股設備既不可能了解莊家的底細，也不可能祥知全局，談不上知己知彼，因而每戰必殆。

4、嚴謹的紀律性與強大的意志力

莊家不僅是有目的有計劃有步驟地操作股票，而且在制定好目的計劃步驟以及方針策略後會嚴格執行，中途不會輕易改變主意，不會隨意採取其它動作措施，顯示出剛強的紀律性和堅強的意志力；而散戶操作股票談不上有目的有計劃有步驟，也談不上預先制定方針策略，其操作的隨意性非常大，還常常會因為一些小小意外小小變化而改變原來的計劃和想法，並常常會因為一時衝動而隨意採取動作，顯示出非常鬆散的紀律性和非常薄弱的意志力。

5、操作手法老道

（1）莊家喜歡選擇冷門股，而散戶喜歡選擇熱門股；

（2）莊家可以選擇冷門股，然後通過資金運作將冷門股炒熱，將股價炒高而賺錢，而散戶選擇了熱門股後，沒有能力將熱門股炒得更熱，將股價炒得更高，隨著莊家的離場，熱門股逐漸變成了冷門股，股價越來越低，最終，散戶把熱門股握成冷門股而賠錢；

（3）莊家可以主動選擇績優股長線炒作，也可以主動選擇績差股短線暴炒，而散戶只能從動選擇這些莊家正在炒作的股票，等散戶選擇了這些股票時，這些股票已經又熱變冷，從強勢股轉變為弱勢股了。

6、在股市中處於主動地位

（1）莊家處於主動地位，而散戶處於被動低位；

（2）莊家可以主導股價的變化，而散戶只能適應股價的變化；

（3）莊家可以用各種計謀和多種手段來對付散戶，並通過調節散戶心理來誘導散戶，而散戶不識莊家計謀和手段，只能被動應付。

莊家會反向操作。高位時可以先誘多然後做空，低位時可以先誘空然後做多；想套住散戶時，會操縱股價慢漲急跌，小漲大跌，短漲長跌；想甩開散戶時，會操縱股價快漲慢跌，大漲小跌；到頂部時，會誘騙散戶追進，然後長期走熊，到底部時，會恐嚇散戶拋售，走牛也只是曇花一現；而散戶不會反向操作。

操盤手較常採用的洗盤

一、打壓洗盤。先行拉高之後實施反手打壓，但一般在低位停留的時間(或天數)不會太長。

二、邊拉邊洗。在拉高過程中伴隨著回檔，我們稱之為進三退一，將不堅定者震出。

三、大幅回落。一般發生在大勢調整時，機構會順勢而為，藉機低吸廉價籌碼。

四、橫盤築平台。在拉升過程中突然停止做多，使缺乏耐心者出局，一般持續時間相對較長。

五、上下震盪。此手法較為常見，即維繫一個波動區間，並讓投資者摸不清莊家的炒作節奏。

莊家洗盤和出貨區別

1、盤口方面的區別

、通常莊家在出貨的時候，在賣盤上不會掛大賣單，而是會在下方掛大買單，製造買盤多、賣盤少的假象；而在洗盤的時候，莊家會在賣盤上掛大單，造成賣盤多的假象，從而激發股民賣出慾望。

、莊家洗盤的時候，成交量縮量，隨著股價的破位下行，成交量也在不斷遞減，會經常創造出階段性地量或者極度萎縮量。而莊家在出貨的時候，成交量形態則完全相反，呈現出放量，而且在股價下跌的時候，成交量依舊不會減少

2、股價重心移動方向的區別

在判斷莊家是在洗盤還是出貨時，股價的重心是否下移是最為顯著的標誌。莊家洗盤時，會將圖像做得非常難看，使股民放棄介入的念頭，所以K線會經常出現一些消極形態，比如十字星、大陰線等，但是股價的重心卻不下移，平均價格始終保持在同一位置；而莊家出貨的時候，雖然圖像被做得比較好看，收出的陽線居多，但是股價重心卻一直在下移

3、K線形態的區別

洗盤的時候，一般K線走勢常常會出現大陰線;而出貨的時候往往會在股價正式破位之前，收出一連串小陽線，誘導股民看好後市

對於主力洗盤，一定要注意以下四點：

第一，主力洗盤時間：一般9~15個交易日比較好，如時間太短洗盤不徹底，若時間太長新介入的散戶拿不住，達不到吐故納新的目的。

第二，主力洗盤振幅：一般上下振幅為15—20%左右，振幅太小不容易讓套牢盤割肉和獲利盤出局，振幅太大不容易吸納新資金入場。

第三，成交量的變化：洗盤階段一般表現為縮量，主要是由於主力惜售高度鎖倉造成的。

第四，籌碼變化過程：高位套牢籌碼進一步消失，低位獲利籌碼不斷減少，大部分籌碼全部集中在洗盤區，形成一個單密集峰，主力已高度控盤。

華爾街有句名言：平庸的交易者用技術交易，頂尖的交易者用信念交易。這句話充分說明平庸的交易者和交易大師的差別不在於技術的高低，而在於交易信念和交易內功上。

很多人擁有了盈利的交易系統卻根本無法執行，很大程度上是因為他們懷疑係統，對自己的交易系統沒有堅定的信念。因此，期貨界有一句著名的格言：我們不但要有交易系統，還要有信念系統。

人們常常將成功的交易者歸結於他們的聰明和勤奮，然而，這遠遠是不夠的，對於投資者來說，控制著交易成敗的關鍵因素就是信念，自信心的大小決定一個人成就的大小。

據說只要拿破崙一上場，士兵的戰鬥力可以增加一倍。一個軍隊的戰鬥力大半取決於將帥的信心之中，大戰前將帥的自信，可以很大程度的增強軍隊的勇氣和戰鬥力。如果將帥露出疑慮和張皇，全軍必然要陷入混亂和動搖之中。

人的精神和能力，就像軍隊一樣，也依賴於其意志和信念的支持。有強烈信念的人，即使使用最簡單的交易系統，也能夠成就神奇的事業。疑慮和膽小的人往往一事無成。一個人成就的大小，往往不會超出他自信心的大小。成功的先決條件就是自信。

那麼，在交易中我們如何對自己的交易系統形成堅定的信念呢？答案很簡單，那就是熟悉系統，理解系統、融合系統。技術的東西必須和他深信不疑的交易哲學相為一體，才會有其內在的思想根源，這樣的技術才能根深蒂固。

技術其實是一種思想。只有你完全理解和相信系統，使用起來才會行雲流水，而不會障礙叢叢。道聽途說來的技術，用起來必然缺少內功，就像水裡的浮萍一樣，一經風吹雨打，就會七零八落，左右搖擺。

交易者趨向於完美交易的過程，就是一個不斷向自己靠攏的過程。是一個外部的系統和內在的自我不斷融合，走向一致和合二為一的過程。

剛開始交易的時侯，我們操作的是別人的系統和別人的策略。因此，一旦遇到困難，我們就會對系統產生這樣或者那樣的懷疑，導致投資失敗。此後，我們開始在失敗中不斷的反思自己，並在交易中逐漸感悟出我們自己的交易方法和交易哲學。

將「別人的」逐漸轉變成我們「自己的」。只有這個時候，你才完全的將系統和自己融合在一起，並開始建立起我們自己的交易信念和交易內功，做到人劍合一的境界。也只有當你完全用自己的實踐加感悟得出的交易系統進行操作時，你才能做到心安理得和胸有成竹，才能取得必然和持續的成功。

不斷的重複操作和不斷的感悟可以很快的將別人的交易系統變成自己的交易系統，剛開始交易時由於你和別人的思維差異，在操作別人的系統時往往會出現一些凝滯和呆板，隨著交易次數的不斷增加，你會逐漸理解交易系統的原理和交易哲學，並逐漸的融合到自己的思想當中，在自己的頭腦中形成新的思想和信念。完美的交易必然是自己的交易，用自己所能理解和認同的系統進交的行易。

在整個交易中，如果你連一個交易系統的每個步驟的實際意義，以及整個系統如何盈利都沒有搞清楚就開始操作的話，如果你對於整個系統的好壞只能從當下的幾筆交易的盈虧去理解，而不是基於系統的盈利原則和市場哲學去思考和理解的話，這種交易不可避免的會走向虧損和失敗。

這就是我不贊成隨便拿來一個道聽頭說的交易系統就開始盲目操作的理由。就像《華爾街幽靈》上所說的：如今仍有人想憑藉學習一本書中介紹的交易方法和交易策略，就可以成功的走向穩定盈利的道路，這是一個天大的笑話，《海龜交易系統》公布了將近20年，但實際交易中有多少人能夠憑藉這套卓越的系統穩定盈利呢？通過書本學習的只是技術，而沒有心法。技術可以從書本上學到，但與技術相關的交易內功卻是要言傳身教的。

所有的財富都來源於對一個事物清晰而正確的理解，在投資市場上正確的加強和修煉自己的交易內功才是成功交易的唯一途徑。成功不變的法則就是擁有深厚的交易內功和嚴格的交易紀律。

只有你堅信系統，你才能夠獲得成功，這是顛撲不破的真理。最後，我告訴大家一句話來結束我們這一篇的內容：如果不能嚴格遵守紀律，你可能會犯下10000種錯誤；但是，如果你能夠嚴格的遵守紀律，你就一個錯誤都犯不了。

越是著急，最後越是虧損的越多， 如果你喜歡我的文章，不妨關注筆者公眾號：老鄧侃股（ki36881），更多財經資訊、經驗技巧和操作策略以及獲取莊家主力戰法的盈利模式！