1、 在股票交易中，想要长期持续稳定获利的方法只有一个：长期，持续，稳定的输出一套具有正向收益预期的交易逻辑。而想要实现这一点，最好的办法就是系统化，因为系统化的背后，是高效的输出你的交易逻辑。
2、 想要进行系统化交易，需要一个理由。并不是我直接告诉你这样做最好你就能直接驾驭。因为在系统化交易的过程中你会遇到无穷尽的困难，如果没有对为什么这样做的背后有一个根本的深刻的认识的话，你是根本就坚持不下去的。所以，一切的根源在于你的交易认知。你必须真正的理解这样的根本优势。
3、认识到:“真正的股票交易，是处理持仓后的不确定”的这一刻，一个股票交易者才终于推开了股票交易入门关卡的第一扇门，接触到了真正的股票交易技术。
4、 一个股票交易者想要入门，需要洞察到两件事情：走势的不确定性VS不确定下的盈利来源。两者缺一不可。前者让我们放弃错误的交易方式，而后者让我们走向正确的路。
5、行为金融学领域，其角度是解释历史，它们的方向是分析在历史走势中人们的情绪都发生了什么样的变化，然而它们无力预测未来。如果能，他们不会是经济学家，而会成为顶级的投资大师。
6、 我国经济学家薛兆丰说：“价格围绕价值波动”的说法，既不能被证实，也不能被推翻。
因为价格什么时候算与价值背离，价格什么时候算与价值相符，根本就没有标准。因为价值这个词，本身就是一个空中楼阁。
7、市场的最新价才是最无敌，最权威的存在。所有其他的人的个人估值在他面前，根本就不值一提，无论他多么的权威，在市场面前，他终归是一个小小的投机者而已。最新价才是我们交易员最可靠的伙伴，它才是最真实，最客观的价格。
8、做交易想要获利，核心的逻辑是：要在市场有序的朝某一方向大幅度运动时，持有正确的仓位。因为在市场朝某一个方向大幅度运行的时候，方向是有序的，可以让我们产生优势。
9、交易的根本就是试错。试错需要一个开始，就是入场。在入场规则中，我推荐天启式入场：
试错趋势的必然形态。所谓的必然形态，就是如果后面是趋势走势，那么前期一定会出现的那些形态。
10、只要在趋势出现之后，我们利用趋势所带来的优势而产生的利润，能够大于我们错误时候付出的试错成本，我们就可以实现盈利。这便是所有投机交易的核心逻辑。
11、正收益的根本来源：入场试错，截断亏损让利润奔跑。
12、赌场做的并非是每一次都要赢钱，它并不是逢赌必赢，它也经常输钱，因为它在它每一个游戏中，只有一个小小的概率优势。但是，它可以做到久赌必赢。因为在足够多的次数之后，大数定律会发生作用，它的概率优势会展现出来。
13、一个赌场的获利方法的背后，就是一套系统。他分散出来了很多的游戏，每一个游戏他们都针对于赌客多出那么一点点优势。它限制人们单次的赌额，其实就是为了某个游戏的短期不确定性太大，影响了整体系统的稳定性。然后，剩下的工作就是吸引人来参与。
这样的话，这套系统就可以长期，持续，稳定的输出它的优势逻辑。
14、一套股票交易系统，包括了两部分：交易逻辑和资金管理。
前者，负责的是进攻，它需要具有正收益预期。而后者资金管理，付出负责防守。交易逻辑的组成就两点：入场和出场。入场我们前面介绍过了，我建议采用天启式入场：试错趋势的必然形态。而出场，需要做到截断亏损让利润奔跑。
15、单纯的做这一个品种的话，假如未来忽然它的走势变的非常不好怎么办？所以，一般的系统化交易者，都分散多个品种。
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指数平滑移动平均线（MACD），是从双指数移动平均线发展而来的，由快的指数移动平均线（EMA12）减去慢的指数移动平均线（EMA26）得到快线DIF，再用2×（快线DIF-DIF的9日加权移动均线DEA）得到MACD柱。
MACD是由DIF线、DEA线、MACD柱状线和0轴这个“三线一轴”组成，通过观察MACD的交叉、背离、突破、支撑与阻力等形态的变化来对股价进行分析和判断。
MACD是用来跟踪股价运行趋势、研判股票买卖时机的趋势类指标，是技术分析中重要的指标之一！
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MACD用法：
1.当DIF和DEA在0轴以上时，为多头市场；当DIF和DEA在0轴以下时，为空头市场。
2.当DIF在DEA之上，出现红住且红住越来越长，代表升势；当DIF在DEA之下，出现绿住且绿住越来越长，代表跌势。
3.当DIF在0轴上上穿DEA形成金叉时，为买入信号；若在0轴下形成金叉，且先看做走势中的反弹行情。
4.当DIF在0轴下下穿DEA形成死叉时，为卖出信号；若在0轴上形成死叉，且先看做走势中的回调行情。
5.当股价创新高，而DIF和DEA没有创新高，为MACD顶背离，走势有回调的需求。
6.当股价创新低，而DIF和DEA没有创新低，为MACD底背离，走势有反弹的需求。
MACD底背离抄底
底背离一般出现在价格的低位区。当K线图上的价格走势还在下跌，而MACD指标图形上的由绿柱构成的图形的走势是一底比一底小，即当价格的低点比前一次低点底，而指标的低点却比前一次的低点高，这叫底背离现象。底背离现象一般是预示价格在低位可能反转向上的信号，表明短期内可能反弹向上，是短期买入的信号。
大盘和个股经过一段时间的下跌，这时你想抄底，就必须先研究大盘和个股MACD运行的轨迹与股价运行的轨迹有无底背离现象，即大盘和个股在下跌，MACD却走出了上升行情。大牛股一般背离的世间会很长，第一次背离后还不是底部，有的还要顺势下跌，这一次的下跌更凶，跌的更深，但MACD却不下降了，这时真正的底部到了，可以抄底了。
MACD顶背离逃顶
顶背离指当股价K线图上的股票走势一峰比一峰高，股价一直在向上涨，而MACD指标图形上的由红柱构成的图形的走势是一峰比一峰低，即当股价的高点比前一次的高点高、而MACD指标的高点比指标的前一次高点低，这叫顶背离现象。
炒股前先判断大盘MACD指标的走势，MACD与股指运行轨迹为同一方向，即股指在上涨，MACD也在上升，大盘走的很健康，可放心持股待涨；如果大盘在涨，MACD在下降，两者运动方向背离，那么，在三次背离后必须卖出股票。
MACD在零轴上方金叉买入法
MACD两曲线在零轴上方金叉时，要以买入为主，在零轴上方附近金叉时更是这样。MACD在零轴上方金叉一般是在上升了一波行情后，经过回档调整再出现的居多。
MACD在零轴上方金叉后的走势有两种情况要注意：前一波上升行情升幅不大、力度不强时，MACD在零轴上方金叉后，后面的上升行情会比前一波上升行情升幅大，力度也要强。此方法能捕捉到了一波快速强劲上升的大行情。
MACD二次金叉
在某一区域反复构成底部的形态最可靠，大家常说的W底就是最可靠的底部形态之一，因为股价在同一区间形成了二次底部这说明该区间得到了资金的认可，因此当股价跌到该区域时就会有资金积极的入场进行操作，因此就会形成二次底部。股价的K线形态如此变化，同样MACD指标也可以出现这样的变化：当MACD指标在某一低点处形成一次金叉以后，在短线期又在该区域形成了一次金叉时，投资者在此时入场操作盈利的成功率是非常高的！
在使用MACD指标的底部双金叉的时候，投资者需要注意以下几点：
1、MACD指标二个金叉的间距时间越短越好，往往在一个月内为最佳，时间短说明盘中的主力人为制造股价波动的迹象明确，便于投资者确认机会；
2、MACD指标第二个金叉的位置比第一个金叉的位置越高越好，第二个金叉的位置比第一个金叉的位置高说明股价后期上攻的力度要大；
3、MACD指标第二个金叉一旦形成，投资者就可以入场进行操作，特别是当股价放量上涨的时候，投资者必须要入场进行积极的追涨操作；
4、MACD指标底部双金叉出现在股价大幅下跌以后成功率最高，特别是指数同期也出现连续的下跌走势。
MACD“将金不金”卖出法：
MACD指标两曲线发生金叉时股价会上升，这是常识。但是有时MACD两曲线高位死叉后股价也会上升，而且有时还会创新高。这就好比当一列火车高速运行时，刹车后要它立即停下来是不可能的，巨大的惯性会使火车继续向前冲一段路程才会停下来。
MACD两曲线死叉发出卖出信号后股价还继续上升，如同火车惯性前冲的道理一样，是形成的上升趋势的惯性作用，是一波上升行情的最后一冲。随着股价惯性上升，高位死叉后的DIF会勾头上行与MACD将要金叉，然后DIF再勾头下行，形成“将金不金”的形态。MACD两曲线“将金不金”形态出现，后市将会产生新一轮下跌。
MACD拒绝金叉
随着股价的下跌，MACD出现死叉，即DIFF从上向下交叉DEA。当股价跌到一定程度时，必然会出现一波向上反抽的行情，此时，MACD也会缓慢向上运行，当DIFF即半从下向上金叉DEA时，DIFF却拒绝交叉DEA，反身向下运行。这种情况一旦出现，千万不能买入此股，任何反弹都不能抢。这就是MACD拒绝金叉的情况。
技木分析要点：
1、小散如果在走势图中发现MACD即将金叉的时候，一定要给予足够的重视，要等到MACD指标明朗之后再决定如何操作。
2、“金叉”是典型的买进信号，而“拒绝金叉”则是明显的卖点，如果与其他指标综合使用，则准确性更强。
MACD有八字真言“买小卖小，缩头缩脚”
小指的是，红绿柱的堆而言，缩头缩脚是指红绿柱的长短而言。当股价一波比一波高时，反而红柱的堆，一堆比一堆小，证明产生了顶背离现象，应该及时卖出;当股价一波比一波低时，反而绿柱的堆一堆比一堆小，证明产生了底背离，应该买进。
*红柱缩短：股价即将回调，对应策略是高抛。
*红柱加长：股价将连续上涨，对应策略是持有。
*绿柱加长：股价将连续下跌，对应策略是空仓。
*绿柱缩短：股价将止跌企稳，对应策略是中线资金进场低吸，一般都可以买在相对的低位。
*红柱翻绿柱=进入空头市场，后期走势以跌为主。
*绿柱翻红柱=进入多头行情，后期走势以涨为主涨。
案例
需要注意的问题：
当MACD还是绿柱的时候，且绿柱一天比一天短，即将变成红柱的时候买进，要求红柱还没有出来，但是绿柱已经缩小的差不多的时候，其含义是在空方没有还手之力的时候，多方很容易对这个股票发动攻击行情。还有就是为了过滤骗线以及伪信号，必须也得看前期的行情是否符合条件。
最近，有人问我：主观交易最大的难点是人性，那么我们采用量化自动化交易岂不是就可以避开人性了么？
他准备放弃之前的主观交易模式，而进军量化。
但是，我直接一盆冷水浇了他一脸：不能。
无论你是主观，还是量化，做股票交易，我们永远都避开不了人性。
相信很多人都过一种经历：在做模拟盘的时候，交易行云流水，大杀四方。但是一到了实盘，立即像变了一个人一样。落差感极大。
为什么会这样？
因为模拟盘的资金，与你无关。
参与交易的前提，需要我们拿出与自己息息相关的真金白银。而我们之所以拿出了资金进行交易，是因为我们想要获取更多的收益。
而想要获得更多的收益，我们需要开仓。
而你一开仓，就有风险。
因为走势向来都不是你我能够确定的。
只要你承担了风险，那么深藏于我们内心深处的人性就会显现出来。我们会贪婪的想要更多，我们会恐惧自己的损失，我们会在走势的不确定性下滋生出无穷尽的欲望。
这些人性，这些本能，会充斥着我们的大脑，进而影响我们的交易决策。
也就是说，看到根本而言，人性影响交易行为是因为我们承担了风险为了获利而来，跟我们采用了何种交易方法无关。
很多人觉得主观交易的过程中情绪波动太剧烈的话，只要量化了就能够解决。这都是仅是从表面来看推导出来的而已。
一个主观交易情绪波动剧烈的人，你给他自动化了，他也会各种干预模型，修改策略。
因为量化从根本而言，只是一个工具而已，量化也是完全可以干预的。能不能真正的驾驭量化，怎么使用这个工具，决策权还在他本人手里，看的依然是这个交易者的认知。
交易者的认知没有变化，他没有从内心深处去解决这个问题，就根本就没有办法脱离人性的干扰。
那怎么办？
在我刚做交易不久的时候，我曾经有幸接触到过一个股票高手，当时他的交易方式对还处于新手的我，产生了极大的震撼，给我的认知深处中埋下了一颗种子。
我本打算约在盘后，然而他表示无妨，现在就过来吧。
他一边看着盘面，一边跟我聊天，然后就在2点左右的时候，他当时交易的品种发生了很大的波动，他的持仓浮盈在一瞬间消失，然后变成了亏损。
当时我觉得很尴尬。
我一直在思考这种感觉从何而来。可能在当时我的看来，单子浮盈变成浮亏是一件很丢人的事情？或者涉及到损失这种让人不开心的事情而我恰好在现场？
然而，他接下来的动作真的让当时的我很震撼。
他鼠标挪了过去，双击了一下直接砍了。然后，真的是面不改色的跟我继续聊…
可能现在看没有什么大不了的，但是在我当时接触的那个有限的环境中，真的是太少见了。毕竟我所见的交易员，都是想尽一切办法把亏损的单子藏起来，把自己包装成一个永不犯“错”的“大神”风格。
我很差异，于是我问他：是不是像您这种高手，砍仓的时候一点都不心疼，毫无感觉？
他笑了：怎么可能不心疼？那是我的钱啊。
我问：那怎么办？他说：挺着。
我有点蒙，可能在我看来，既然有问题，那么就要解决问题。于是我问他：既然难受，为什么要挺着？
他说：因为这很正确 。
好的交易员，不在乎是否舒适，只在意交易行为是否正确。
这个答案我记忆犹新，我也多次在别人问我类似的问题时给出这两个霸气无比的词：挺着，因为正确。
很多人解决这类问题的选择是逃避。比如本文开头的问题：主观交易最大的难点是人性，那么我们采用量化自动化交易岂不是就可以避开人性了么？
这个问题就是尝试逃避。但既然我们为利而来交易，那么我们永远都不可能脱离人性。而既然无法脱离，那么就要尝试控制，而控制的唯一方式，就是认识到什么才是正确的交易。
在交易中，所有问题的解决方案其实从根本而言都是如此。即：确定什么是正确的行为。
止损难受么？任何人都难受，因为止损意味着你的损失确定下来了，你的钱减少了，你的利益受损了。那么，是什么让那么多的交易员手起刀落，眼睛都不眨的无条件止损了?
是因为他知道，这是正确的。
利润回吐难受吗？任何人都难受，因为这意味着我们到手的利益消失了，是什么让交易员面不改色的去承担回撤？是正确。
因为这是拿到趋势的唯一方法。
正确的交易，大多都逆反人的本性，这是交易如此困难的根本原因之一。
因此，想要解决人性对交易的影响，避开，量化自动化都没有办法帮助到你，你必须通过自己的交易经历，通过自己的独立思考，认识到什么样的交易模式是正确的才可以。
从表面去解决交易问题根本没有意义，治标不治本。一切的核心，都来自于你内心深处对正确的定义，你定义的正确，才是你的核心竞争力。
也就是说，对于交易员而言：向内求取，提升自己，是征服交易世界的唯一方法。
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