最近，華為推出新手機。
不僅受到了消費者的熱捧，也為供應鏈企業吹來了一股暖風。
華為供應鏈將會發生什麼改變？中國企業將受益？
今天，我們就從一家企業說起。
這就是歐菲光。
歐菲光早年靠紅外截止濾光片起家，2012年進入微攝像頭領域，以求抓住智慧型手機和平板電腦高像素微攝像頭的市場機會。
2016年，歐菲光以2.34億美元收購了索尼華南電子100%股權，後者擁有業界頂尖的攝像頭模組開發和封裝技術。
藉助本次收購，歐菲光獲得了索尼攝像頭模組的關鍵技術，敲開了蘋果供應鏈的大門，成為蘋果在中國的30家供應商之一。
新聞報道
做蘋果的生意，效果可謂立竿見影。
打入蘋果供應鏈的第二年，歐菲光的光學光電產品營收就從79.4億元暴增至166.32億元，翻了一番。
2018年上半年，歐菲光光學光電產品收入已然超過了舜宇光學，成為國內出貨量、營收最大的手機攝像頭模組企業。
歐菲光、舜宇光學光電產品營收
2018年至2020年，蘋果為歐菲光帶來的營收分別為83億元、117億元和145億元。
同時，歐菲光還打入了華為供應鏈。
手握兩大客戶，歐菲光一時風光無限，年營收超500億元，市值最高達到700億元。
可惜，天有不測風雲。
一是2019年華為遭到美國的全面制裁，自此手機出貨量持續下滑。
二是2020年7月，歐菲光被美國商務部宣布列入實體清單。
次年3月，蘋果終止與歐菲光的合作。
遭受雙重打擊，歐菲光失去了業務主源泉，業績也一落千丈。
歐菲光年報顯示，近五年營收從巔峰時的519億元，大幅下滑至148億元。
歸母凈利潤連續三年虧損，最多虧51.82億元。
歐菲光近五年年報
股價方面，初入蘋果供應鏈時，歐菲光股價最高為26.05元/股，市值達700億元；現在，股價長期在5-6元徘徊，市值不足巔峰時期的三分之一。
歐菲光歷年股價
被蘋果拋棄的三年，歐菲光並沒找到擺脫困境的出路。
還好，華為來了。
據供應鏈人士透露，華為手機Mate 60系列，歐菲光攝像頭模組全部參與供應，包括後置攝像頭、前置攝像頭等。
另一個消息是，歐菲光在南昌的工廠新招了幾千人，增加了好多生產線。
雖然歐菲光沒有直接承認，但考慮到當前的手機市場萎靡不振，歐菲光逆勢增產，顯然是拿到了大訂單。
業內預計，華為Mate 60系列機型出貨量預計在2000萬台。
據此推算，歐菲光增加的營收非常可觀，或將迎來新生。
歐菲光的遭遇，頗為典型。
這裡不妨反思一下，營收從519億元下滑至148億元，能怪歐菲光創新能力不強嗎？
當然不能。
歐菲光如果沒有創新能力，就不可能打入蘋果的供應鏈。
能怪歐菲光沒有及時開拓其他業務嗎？
恐怕不能。
事實上，在被踢出果鏈後，歐菲光就開始進軍智能汽車領域，以期打開新的盈利增長點。
如果非要找一個理由，只能要怪歐菲光之前太依賴單一客戶了。
在《丟了蘋果訂單，市值蒸發200億：中國企業，要給自己留條後路》中，我曾以歌爾股份為例，分析進入蘋果供應鏈的利弊。
當時我斷言，一旦突然被蘋果踢出供應鏈，企業往往遭受重創，甚至是「滅頂之災」。
今天再看歐菲光，仍然適用。
值得注意的是，與前兩年相比，又有了一些新變化：
一是全球智慧型手機行業在下行。
據TrendForce集邦諮詢研究顯示，2023上半年全球智慧型手機產量5.2億部，對比去年同期衰退13.3%，創下十年新低記錄。
2023年第二季度全球前六大智慧型手機品牌產量及市占率
智慧型手機行業下行，意味著，供應鏈企業需要考慮的，除了「依賴單一客戶」，還有「依賴單一行業」。
二是蘋果在尋找新的市場。
今年年初，蘋果公司公布其2022財年供應鏈名單。
186家公司中，五成來自中國廠商（包括中國大陸、香港、台灣廠商在內），近二成是美國廠商，日韓廠商約占兩成，其他廠商約占一成。
雖然中國廠商還占大頭，但要注意，蘋果正在尋找新的代工廠和市場。
Counterpoint的報告稱，在2020年，印度產iPhone僅占其全球產量的1.3%，兩年後這一數字上升至4%，預計今年將升至7%。
《華爾街日報》曾經報道過，蘋果總裁庫克曾經當眾表示，要在2030年前把蘋果30%的生產能力遷到印度。
如果蘋果將生產能力轉移到印度，那麼，供應鏈也將隨之遷移。
部分中國企業已開始行動，像藍思科技、歌爾股份、立訊精密等都已經或計劃在印度、越南等國投資建廠，竭力保住自身在蘋果供應鏈中的位置。
這其實是被蘋果裹挾之下的無奈之舉。
一旦被蘋果拋棄，海外投資如何收回？
中國企業，還是要做好兩手準備。