今天，中证消费电子主题指数上涨，寒武纪、澜起科技、华工科技、芯原股份跟涨。消费电子ETF(561600.SH)早盘拉升一度涨近1%。
苹果的头盔，M2的混合现实头盔，发售期提前到2024年就明年的1月份，所以今天这个是最重要的一个市场热点。MR方向也是这两天比较强势，这两天指数有下跌，但MR方向没怎么跌。说明苹果Vision Pro没发售，市场就有预期了。
而且市场对苹果这款产品的预期还不低，这个MR首批备货40万台左右，2024年的销量目标是100万台，第三年达到1000万台。
MR火带动了产业链上的个股，目前苹果Vision Pro在中国内地供应链的比例在一般差不多，苹果MR产品在国内的供应链企业主要包括长盈精密、博众精工、蓝思科技、立讯精密等。其中长盈精密主要为苹果MR产品提供大件结构件，再比如博众精工第一代MR组装线主要做镜片及整机的组装，目前已交付。博众精工参与的苹果MR第二代线正在打样当中，差不多是2024年年初会有阶段性结果。
长盈精密、博众精工这两家也是比较有经验的苹果供应商了，另外，还有蓝思科技，苹果的MR头显前盖玻璃屏、摄像头防护屏和光学透镜膜是由蓝思科技研发生产。
前几年是VR、AR比较火，但MR不一样，MR更先进一些，
VR是用头戴式显示器等设备将用户完全包裹在虚拟世界中，通过高度沉浸式形式与现实世界隔绝。
AR是最先进的，用摄像头等设备将虚拟元素叠加在现实场景中，让用户感觉到现实场景中出现了额外的虚拟元素，增强了用户对现实场景的感知和理解。混MR也不错，把真实世界与虚拟世界相结合，利用头戴式显示器等设备将虚拟元素与现实世界融合在一起，让用户感觉到虚拟元素与现实场景在同一空间中并存。
大家可以把MR看成VR设备的延伸形态，又可作为AR前的过渡产品，轻薄、高效交互是产品设计的核心原则。
消费电子大方向产业逻辑
消费电子也可以看华为产业链，前一阵华为手机冲击市场，都没想到华为手机能那么受欢迎，带动了一波消费电子，算是冲击一下国内的整个手机产业。
之后技术越来越先进，大家更重视手机智能化，或者说重视手机里的AI系统，现在已经有几家手机厂商开始做这些
开始加人工智能系统，或者放人工智能大模型。这样比APP版本或者网页版更先进，如果把文心一言，通义千问这些嵌入到手机当中的所有的系统的底层，消费者直接就可以使用。这就又是一个进步了。
现在国内消费电子也是以华为这些为代表的硬件的全面升级，叠加智能产业链智能化方向，是消费电子未来的大方向，无论是苹果的MR，还是华为的电子链，方向很确定，一些产业链厂商收益仍在。
比如从净利润来看，工业富联前三季度实现归母净利润134.85亿元，同比增长14.32%。此外，立讯精密、传音控股、华勤技术、领益智造、蓝思科技、TCL科技、环旭电子、安可创新、视源股份、京东方A等厂商今年前三季度净利润超10亿元。苹果产业链的蓝思科技，今年前三季度净利润也实现较大增幅。三季报显示，前三季度公司实现净利润16.49亿元，同比增长117.23亿元。值得一提的是，蓝思科技第三季度延续逐季增长态势，单季度实现营业收入136.31亿元，环比增长31.85%；净利润10.95亿元，环比增长123.47%。
大消费电子方向现在比较火的是华为，大家都比较期待华为在整个消费电子上的一些产业的突破，另外AI技术会我们消费电子产业上的加持和突破，比如用在手机、电脑，甚至是智能化汽车，这些也是大家比较期待的。这类方向属于消费电子上中下游的产业链的变革机会，相信也是明年后年产业比较看重的一个点。
前几天我们说汽车产业链，现在是消费电子产业链。这两个产业链背后有比较确定的投资机会的，支撑它们的也不仅仅是苹果产业链华为产业链，还有整个技术迭代更新，还是有非常重要的产业逻辑在。
吕长顺（凯恩斯） 证书编号：A0150619070003。【以上内容仅代表个人观点，不构成买卖依据，股市有风险，投资需谨慎】