錦潭蝴蝶谷位於英德市錦潭小鎮景區內，是一段長約2公里、寬60多米、高50—160米不等的狹谷，風景秀美，水質清麗，環境幽雅。
狹谷最上端為錦潭水庫大壩，高123.33米，為廣東省最高的水庫大壩，壩底寬闊處潮濕，長滿各種蒲葦、花草，適合蝴蝶生活環境。大壩右側邊一條約3公里長隧道引用水庫的水，養殖娃娃魚、淡水三文魚等。
一級大壩發電站排出的水沿狹谷流到錦潭小鎮長約2公里處築起第二大壩，形成美麗風光，這便是錦潭蝴蝶谷。
據說，堯山蝴蝶谷有七條，還有著美麗的故事。
傳說，堯帝南巡至錦潭，帶宮庭仙官在此生活一段時間後，便由錦潭沿河而下，出洭水，至溱水，繼續南遊。堯帝走後，錦潭很有靈氣，此地便被稱為堯山。天上七蝴蝶仙女由玉帝安排下凡此地，鎮守七條大狹谷，讓堯山七大狹谷更有仙氣，被人們稱為「堯山蝴蝶谷」。
目前，網上曾經追棒很紅的「堯山蝴蝶谷」實際上是指錦潭水庫蠻峒坑那條狹谷，因水情、山體複雜，常出事，已經被政府封閉，任何人都不得進入。錦潭蝴蝶便是第二條「堯山蝴蝶谷」，適合旅遊，安性全強。另外五條「堯山蝴蝶谷」亦藏於堯山之中，不允許外人來騷擾！