10月21日，應該是中國網貸的至暗時刻，因為當天浙江金融科技的頭部企業，51信用卡突然遭警方上門調查。
當時51信用卡在香港上市的股票，暴跌幅度超過37%，那麼下午公司緊急申請停牌保價。但到了晚上，我們就看到，全國掃黑辦召開新聞發布會，最高法、最高檢、公安部、司法部共同研究制定了《關於辦理非法放貸刑事案件若干問題的意見》公布。這個《意見》從時間上來看，7月底已經形成，但是是從10月21日起正式施行。這恐怕也就解釋了白天發生的事情。
放高利貸要被判刑
我們來看看這個《意見》，主要是將打擊的目標鎖定成社會危害最為突出的非法高利貸，明確在定罪量刑時以單次實際年利率超過36%，為非法放貸的基準，並且從非法放貸數額、違法所得數額、非法放貸數量以及所造成的危害等幾個方面，規定了「情節嚴重」和「情節特別嚴重」的具體標準。主要有七個要點：
第一個是，未經批准，超越經營範圍，以盈利為目的，經常性地向社會不特定對象發放貸款，擾亂金融市場秩序的，情節嚴重的將以非法經營罪定罪處罰。其中，需要指出的是，規定中的「經常性地向社會不特定對象發放貸款」，是指兩年內向不特定多人（包括單位和個人）以借款或其他名義出藉資金10次以上。
第二個是，對於超過36%的實際年利率的計算，規定了「情節嚴重」的範圍，比如：個人非法放貸數額累計在200萬元以上，單位非法放貸數額累計在1000萬元以上；個人違法所得數額累計80萬元以上，單位違法所得數額累計在400萬元以上；個人非法放貸對象累計在50人以上，單位非法放貸對象累計在150人以上；造成借款人或者其近親屬自殺，死亡，或者精神失常等嚴重後果的，都屬於情節嚴重的範圍。
第三個是，放貸屬於情節特別嚴重的包括以下幾點：個人非法放貸數額累計在1000萬元以上的，單位非法放貸數額累計在5000萬元以上的；個人違法所得數額累計在400萬元以上的，單位違法所得數額累計在2000萬元以上的；個人非法放貸對象累計在250人以上的，單位非法放貸對象累計在750人以上的；造成多名借款人或者其近親屬自殺、死亡或者精神失常等特別嚴重後果的。
互金平台無法生存
第四就是，通過親友、單位內部人員向不特定對象發放貸款，或者向社會公開宣傳，同時向不特定多人和親友、單位內部人員等對象發放貸款的都將定罪量刑，一併處理。
第五是非法放貸數額應當以實際出借給借款人的本金金額認定。非法放貸行為人以介紹費、諮詢費、管理費、逾期利息、違約金等名義和以從本金中預先扣除等方式收取利息的，相關數額在計算實際年利率時均應計入。
那麼，很明顯，這一點直指目前不少平台以砍頭息為名，收取高額手續費，導致放貸利率實際超過36%，如果根據這一點來計算的話，現在幾乎所有的平台都無法生存。
第六是為從事非法放貸活動，實施擅自設立金融機構，套取金融機構資金高利轉貸，騙取貸款，非法吸收公眾存款等行為，構成犯罪的，應當擇一重罪處罰。
根據我們的解讀，此條目的就是為了在清退現有P2P平台的同時，防止P2P死灰復燃。以後只要成立P2P平台都有可能被定性為非法。
第七個看點就是，禁止暴力催收。可以說，這個文件的出台，直接就解釋了51金融被警方調查的原因，也直接定性了現在的網貸、現金貸其實就是高利貸，按照司法來辦，基本都要完蛋！
這也是為什麼當晚美股開盤，中概股互金公司集體低開低走，拍拍貸、宜人貸、趣店、樂信都出現比較大的跌幅。
總的來說，就是屋漏偏逢連夜雨，互金的至暗時刻的確已經來臨。