本文首發於公眾號「私募排排網」。
10月份，A股市場先抑後揚，呈現深「V」走勢，月內主要指數以收跌為主。受美債利率走高，以及外資持續流出的影響，上證指數曾一度跌破3000點，不過，月末中央匯金大力增持、上市公司密集回購，投資者信心回暖，市場集體反攻。
同樣，港股和美股方面，主要指數也均出現了不同程度的下跌。10月份恒生指數跌超3%，恒生科技指數跌超4%，納斯達克、標普500指數也均跌超2%。
另外，10月商品市場也跌多漲少，南華商品指數月內累計下跌1.95%。債券市場方面，延續弱勢震盪，中證全債月內累計下跌0.14%。
量化+主觀策略並行私募略勝一籌！
面對較為低迷、多變的市場環境，無論是主觀私募還是量化私募，都面臨不小的挑戰。根據私募排排網統計，截至10月末，有業績披露的3993家私募公司，近一月平均收益為-1.51%。其中，取得正收益的有1043家，占比為26.12%。
按量化or主觀標籤來看，量化私募和主觀私募分別各有522家、1986家，量化+主觀策略並行的私募有827家。另外，還有658家私募未披露相關信息。
從業績來看，量化+主觀策略並行的私募10月份整體收益略勝一籌，為-1.30%；量化私募緊隨其後，為-1.32%，相差不大；主觀私募則稍顯遜色，為-1.84%，首尾業績也出現了較大的分化。
雖然10月份私募公司整體收益表現並不亮眼，但是仍出現了一批業績突出的黑馬私募。為提供更多有意義的數據參考，私募排排網按照「旗下至少有2隻產品披露業績、公司管理規模在5億元以上」等條件，分別篩選出了主觀、量化、主觀+量化三個維度下，10月份收益排名前十的黑馬私募。
需要注意的是，考慮到短期業績可能存在的突發性變化，私募排排網進一步在今年以來收益率為正的私募中進行篩選，以框定中期業績基礎，在一定程度上降低業績的偶然性情況。
量化私募黑馬：倍漾量化脫穎而出！
在今年關注度較高的量化私募中，今年以來收益為正且10月份收益居前十的私募分別是颯露紫資產、呈瑞投資、北京微觀博易私募、牧鑫資產、倍漾量化、佑維投資、上海銀熊私募、上海綽瑞私募、康祺資產、青石資產。
從入選私募管理規模看，5-10億、10-20億的中小規模私募數量較多，50-100億的較大規模私募僅有1家。
颯露紫資產、呈瑞投資、北京微觀博易私募依次排名前三，近一月收益分別為***%、***%、***%。
[應合規要求，私募基金不能公開展示業績，文中涉及收益數據用***替代，合格投資者可查看收益數據。]
私募排排網資料顯示，颯露紫資產是一家從事FOF投資、資產配置和量化策略研究開發的專業私募管理機構，公司致力於智能AI量化策略開發，目前已經完成海量策略開發和壓力測試，能夠長期在各種市場形勢下實現規模資金盈利。
呈瑞投資是一家規模50-100億的准百億私募，公司主營二級市場，涵蓋大類資產配置，主要策略包括宏觀對沖策略，高頻Alpha策略，CTA策略，策略平台均屬自行開發運行。
北京微觀博易私募是一家專業從事低延遲程序化交易的私募基金公司。公司依靠邏輯化的市場認知與工程化知識探索相結合，以不同的視角和方法從多維海量數據中提取有效信息，並依靠較強的風控與執行系統，源源不斷的從市場中獲取alpha。
倍漾量化排名第五，近一月收益為***%。倍漾量化由人工智慧領域專家，創新工場南京國際人工智慧研究院執行院長馮霽博士創立，是一家以人工智慧技術為核心驅動力的量化對沖基金，團隊信仰利用先進技術，深刻改造金融投資範式。
主觀私募黑馬：大V陳宇「掌舵」私募神農上榜！
在主觀私募中，今年以來收益為正且10月份收益居前十的私募，有9家核心策略為股票策略，還有1家為債券策略。從管理規模看，5-10億的小規模私募占據了半壁江山，10-20億、20-50億的各有2家，還有1家為百億私募。
廣東桓睿天澤私募排名第一，近一月收益為***%。公司貫徹以價值投資為核心的投資理念，專注於企業基本面分析，用產業思維思考、評估企業內在價值，追求持續獲得回報，創造超額收益；集中精力，長時間跟蹤研究少數優質企業，最大限度降低交易成本，提高獲勝的機率。另外，公司將風險控制置於首位，控制波動和回撤，從而實現絕對收益。
神農投資近一月以***%的收益排名第四，創始人為私募大V陳宇，公司秉承「極品投資」理念，投資體系包括：極品選股+五維擇時。
極品選股是指，聚焦「科技、醫藥和消費」三大黃金賽道，進一步細分為「智電車、新能源、半導體、AI元宇宙、生物創新藥和成癮消費」六大風口，根據四大選股標準「所處細分賽道規模千億以上、10年10倍以上的增長空間、卓越的管理團隊和公司治理、產品或服務無人替代」，13人研究團隊長期跟蹤、極致挖掘，力爭找到下一個「茅台」、「恆瑞」、「騰訊」。
五維擇時是指，通過對「政策、經濟、資金、估值、形態」五大維度打分，評估未來市場的風險收益變化，以支持投資倉位的決策。
另外，抱朴容易、恆邦兆豐、博恩資產、洛肯國際、干瀛投資、壘土投資、成泉資本、鼎泰四方也憑藉著較好的表現進入前十。
主觀+量化私募黑馬：深圳私募勇奪魁！
在主觀+量化並行私募中，今年以來收益為正且10月份收益居前十的私募，有8家核心策略為股票策略，還有2家為多資產策略。從管理規模看，5-10億的小規模私募占據了8家，10-20億、20-50億的各有1家。
獲得第一名的是來自深圳的紅荔灣投資，近一月收益為***%，與第二名拉開了***%的距離。深圳阜華、上海冰青私募緊隨其後，近一月收益分別為***%、***%。
另外，壽寧投資、星然私募投資、浙江元葵資產、杭州弈宸私募、天鋮、上海高恩私募、海南共裕私募也均進入前十。
風險揭示：投資有風險，本資料涉及基金的過往業績不預示其未來表現，基金管理人管理的其他基金的業績並不構成基金業績表現的保證，我司未以明示、暗示或其他任何方式承諾或預測產品未來收益。投資者應謹慎注意各項風險，認真閱讀基金合同、基金產品資料概要等銷售文件，充分認識產品的風險收益特徵，並根據自身情況做出投資決策，對投資決策自負盈虧。