越南股票|10月22日VN30-Index 將重回下行趨勢

2021-10-21     新財經新聞客戶端

原標題:越南股票|10月22日VN30-Index 將重回下行趨勢

該期貨合約同時下跌的交易時段於2021 10月21日。F2110合約到期後,F2111合約的交易量繼續爆發。

一、股市指數期貨合約

I.1. 市場走勢

期貨合約在 2021 年 10 月 21 日的交易時段同時下跌。VN30F2110(F2110)下跌1%至1489點;VN30F2111(F2111)下跌0.84%至1492點;合約VN30F2112(F2112)下跌0.51%,至1,494.30點;合約VN30F2203 (F2203) 下跌 0.41%,至 1,495 點。目前,基礎VN30 指數為 1,489.26 點。

交易量和價值相比於2021 10月20日,該會話的衍生產品市場則分別減少12.54%和13.59%。其中,F2110成交量下降18.31%,成交134.876張合約。F2111的成交量為15.634張合約,同比增長121.51%。

境外投資者連續2個凈賣出時段後恢復凈買入,2021年10月21日當日凈買入總量達到965手。

在2021年10月21日的交易時段,F2110合約在ATO時段後上漲。但不久後賣家的回歸導致該合約的看漲勢頭收窄。下午時段,賣盤增加,導致合約跌破參考價。收盤時,F2110合約收於當日最低水平。

VN30F2110日線圖

盤尾,VN30F2110合約基差收窄至-0.26點。這表明投資者對VN30-Index的前景不太悲觀。

波動率 VN30F2110 和 VN30-Index

資料來源:VietstockFinance

註:基差按以下公式計算:基差=期貨合約價格-VN30-指數

I.2. 期貨合約的估值

以2021年10月22日為起始日的公允估值法,市場上交易的期貨合約的公允價格區間如下:

資料來源:VietstockFinance

註:定價模型中的機會成本已調整以適應越南市場。具體而言,無風險票據利率(國債)將被大型銀行的平均存款利率所取代,並針對各類期貨合約進行期限調整。

I.3. VN30-指數技術分析

在 2021 年 10 月 21 日的交易時段中,VN30-Index 以黑色收盤 Marubozu 燭台形態連續第三次下跌。

目前,該指數正在從 1,490-1,510 點的阻力區(2021 年 8 月的頂部)下跌。如果下個交易日繼續下跌,情況將相當悲觀,因為此時VN30-Index未能突破舊高點。

然後,100 天SMA和 50 天 SMA 將分別成為該指數的支撐。

來源:VietstockUpdater

二、債券市場期貨合約

以2021年10月22日為起始日的公允估值法,市場上交易的期貨合約的公允價格區間如下:

資料來源:VietstockFinance

註:定價模型中的機會成本已調整以適應越南市場。具體而言,無風險票據利率(政府票據)將被大型銀行的平均存款利率所取代,並針對各類期貨合約進行期限調整。

投資者目前不應購買這些合約。因為與理論價格相比,合約定價相當高。

文章來源: https://twgreatdaily.com/496485765_121171604-sh.html